GOL, birləşmə təklifini SMILES-in İdarə Heyətinə təqdim etdi

Avto layihəsi
GOL, birləşmə təklifini SMILES-in İdarə Heyətinə təqdim etdi
Harri Consonun avatarı
Müəllif Harri Conson

Braziliya GOL Linhas Aéreas Inteligentes SA 156 / 4 saylı Qanununun 6.404-cı maddəsinin 76-cü bəndinə və 358 yanvar 3-ci il tarixli 2002 saylı CVM qaydalarına uyğun olaraq bazara elan edildi:

Korporativ birləşmə təklifi

GOL, Gol Linhas Aéreas SA ilə birlikdə, bu gün Smiles Fidelidade SA İdarə Heyətinə bir məktub göndərərək, GOL-un iki əsas əməliyyat iştirakçısının birləşməsi təklifini bildirdi.

Birləşmə, həyata keçirildiyi təqdirdə, SMILES-i seçən səhmdarların GOL və SMILES-in birləşmiş səhmdar bazasına köçməsi və köç etməməyi seçənlərin səhmlərinin GOL tərəfindən nağd şəkildə geri alınması ilə nəticələnəcəkdir. Təklifin qəbul edilməsi halında, Birləşmənin təklif etdiyi şərtlərə uyğun olaraq, SMILES-in hər ümumi payı, sahibinə Birləşmənin sonunda, SMILES-in hər bir adi payı üçün (a) 0.825 GOL imtiyazlı səhmləri almaq hüququ verəcəkdir. ("Mübadilə nisbəti“), Və ya (b) SMILES-in hər bir adi səhmi üçün 22.32 R $ nağd pul və ya alternativ olaraq (c) hər bir növü almaq üçün SMILES-in adi səhmlərinin sayını göstərməklə GOL-un imtiyazlı səhmlərinin və nağd pullarının birləşməsi. Səhmdar seçkiləri elə bir düzəlişə məruz qalacaq ki, heç bir fərdi səhmdar GOL-un və ya nağd pulun üstünlük verilən səhmlərində hesablaşmanın% 80-dən çoxunu almayacaq. Mübadilə nisbəti, iki şirkətin 26.3 günlük həcm-orta qiymət mübadiləsi nisbətinin üstündə təxminən 30% mükafat təmsil edir.

Nəticədə, mümkün olduğu təqdirdə birləşmə, GOL və SMILES səhmdarları tərəfindən təsdiq üçün təqdim ediləcəkdir.  

Birləşmə və Məqsədləri

Birləşmə, hər iki qurumun iş hədəflərini uyğunlaşdırmaqla, aviaşirkətin və sadiqlik proqramının davamlı rəqabət qabiliyyətini təmin etmək, korporativ idarəetməni sadələşdirmək, birləşmiş kapital quruluşunu gücləndirməklə bütün səhmdarlar üçün dəyəri maksimuma çıxararaq GOL-un fəaliyyət göstərən iki törəmə şirkətinin birləşməsi ilə nəticələnəcəkdir. və əməliyyat, inzibati və maliyyə xərclərinin azaldılması və vergi təsirsizliyinin azaldılması.

GOL, SMILES və GOL-un ayrı səhmdarlıq quruluşunun tarixən hər iki təşkilata fayda gətirməsinə baxmayaraq - və IPO-dan sonra SMILES səhmdarlarına əhəmiyyətli gəlir gətirməsinə baxmayaraq - həm aviaşirkətin, həm də sadiqlik bazarlarının rəqabət dinamikasındakı dəyişikliklərin son zamanlarda sürətlənmiş və təsirləri ilə gücləndirildiyini düşünür. pandemiya, bu quruluşun açılmasını və hər iki müəssisənin uzunmüddətli rəqabət qabiliyyətini və həyat qabiliyyətini təmin etmək üçün əməliyyat şirkətləri ilə maraqlarını daimi olaraq uyğunlaşdırmağı tələb edir.

Bu gündən bəri, SMILES, xalqa satılan yeganə aviaşirkətə bağlı sədaqət proqramıdır. Life Miles'in Avianca'ya yeni birləşdirilməsindən sonra Aeromexico'nun danışıqlar yolu ilə Club Premier, Air Canada'nın Aeroplan'ı və LATAM'ın Multiplus'u satın alması, SMILES, indi Amerikada sponsor havayolundan ayrı olan yeganə yayım proqramıdır. Kredit kartı bazarında artan rəqabət, havayolları tərəfindən dəstəklənməyən sadiqlik proqramlarının rəqabət qabiliyyətinin artırılması və GLA ilə SMILES-in iki əsas rəqibi arasında kod paylaşımı razılaşması da daxil olmaqla əlaqələrin gücləndirilməsi, SMILES-ə qarşı çox ciddi rəqabət problemi yaradır, çünki rəqiblərin tez-tez uçan proqramları daha geniş bir yer və təyinat yeri inventarından istifadə etmək və bu səbəbdən istehlakçılar və bank tərəfdaşları üçün daha cəlbedici olmaq. Bundan əlavə, havayollarının və sədaqət proqramlarının SMILES və GOL-un əsas rəqibləri tərəfindən inteqrasiyası, sürətlə dəyişən mühitlərə səmərəli və mənfəətlə reaksiya vermək üçün hər bazarda sərbəst və dinamik şəkildə təkliflər və məhsullar hazırlaya və inkişaf etdirmələrinə imkan verir ki, bu da GOL və SMILES-in ayrı səhmdarı tərəfindən əngəllənən kritik bir elastiklikdir. əsas və Əməliyyat Razılaşması quruluşu ilə.

Nəhayət, GLA, xərc strukturu üstünlüyü səbəbindən bazarın daha çox payı ilə böhrandan çıxmaq üçün yaxşı bir mövqedə olsa da, SMILES və əlaqəli sadiqlik nağd pul axınlarının vahid kapital quruluşuna inteqrasiyası, yenidən investisiya qoyuluşunu davam etdirmək üçün vacibdir. aviaşirkət və sədaqət proqramında.

GOL, bütün paydaşları ilə amansız və uğurlu bir şəkildə çalışarkən, GOL Qrupunun pandemiya zamanı borc amortizasiya cədvəlinin balanslaşdırılmasını təmin etmək üçün yüksək ixtisaslı və təlim keçmiş mütəxəssislərin iş yerlərinin qorunmasına, təyyarə lizinq öhdəliklərinin yenidən profilləşdirilməsinə diqqət yetirmişdir. və əsas iş ortaqları ilə ticari əlaqələrin gücləndirilməsi - GOL-un yerlər və pandemiya öncəsi uçuşlara uçuşların bərpası SMILES-in iş dinamiklərini və həcmlərini bərpa etmək üçün çox vacibdir və bu investisiya uyğunlaşmadan davam etdirilə bilməz. Aviaşirkətin simbiotik təbiəti və tez-tez uçan proqramı, təbii olaraq bütün qrupdakı müvəffəqiyyətlə ziddiyyət təşkil edən səhmdar gəlirləri üçün səy göstərməyi çətinləşdirir.

Beləliklə, GOL, birləşmənin qrupa səyahət sənayesini təsir edən qeyri-müəyyən bazar şərtlərində daha yaxşı hərəkət etmək üçün lazım olan sinerji və koordinasiya səviyyəsini təmin etdiyinə və nəticədə GOL və SMILES səhmdarları üçün ən yüksək dəyəri yaratdığına inanır.

Pandemiyanın şərtləri səbəbindən GOL və GLA, SMILES İdarə Heyətinə Təkliflə əlaqəli bütün təhlil və danışıqların 30 gün ərzində yekunlaşdırılması və həm GOL, həm də SMILES-in səhmdar iclaslarının keçirilməsi niyyəti barədə məlumat verdilər. 18 yanvar 2020-ci il tarixində və ya ondan əvvəl çağırılması üçün qəsdən birləşmə barədə.

Əməliyyatın təfərrüatlı şərtləri və qaydaları 565 iyul 15-ci il tarixli 2015 saylı CVM qaydasında göstərilən məlumatlarla birlikdə vaxtında açıqlanacaq Protokolo de Incorporação (Birləşmə Sazişi) ilə göstəriləcəkdir. qüvvədə olan qaydalara uyğun olaraq səhmdarları və bazarı birləşmə barədə məlumatlandırdı.

Müəllif haqqında

Harri Consonun avatarı

Harri Conson

Harry Johnson, vəzifə redaktoru idi eTurboNews 20 ildən artıqdır. O, Havay adalarının Honolulu şəhərində yaşayır və əslən Avropadandır. Xəbər yazmaqdan və xəbərləri işıqlandırmaqdan həzz alır.

Paylaşın...